비트코인(UNI) 암호화폐 분석 및 2025년 11월 07일 가격 전망.

UNI 가격이 왜 올랐나요?

요약

Uniswap (UNI)는 지난 24시간 동안 2.7% 상승하며 전체 암호화폐 시장이 0.94% 하락한 것과 대조적인 모습을 보였습니다. 주요 상승 요인은 규제 대응 진전, 생태계 확장, 그리고 기술적 반등 신호입니다.

규제 연합 출범 – 이더리움 프로토콜들이 정책에 영향력을 행사하기 위해 연합을 결성했습니다 (장기적으로 긍정적).
생태계 확장 – Base의 스타트업 프로그램과 Sprinter의 520만 달러 투자 유치로 DeFi 인프라가 성장하고 있습니다.
기술적 반등 – 과매도 상태의 RSI(33)와 MACD 수렴이 단기 매수세를 시사합니다.

상세 분석

1. 규제 대응 연합 (긍정적 영향)

개요: 11월 6일, Uniswap Foundation은 Aave, Lido 등과 함께 Ethereum Protocol Advocacy Alliance(EPAA)를 결성하여 글로벌 암호화폐 정책 형성과 분산화 방어에 나섰습니다. 이는 SEC가 Uniswap Labs에 2024년 Wells Notice를 발송하는 등 DeFi에 대한 규제 압박이 이어지는 가운데 이루어진 조치입니다.

의미: 이 연합은 엄격한 규제에 맞서 공동 대응하겠다는 신호로, UNI의 법적 위험을 줄이고 투자자 신뢰를 높입니다. 단기적 촉매제는 아니지만, 장기적으로 Uniswap이 규제 환경을 잘 헤쳐 나갈 수 있음을 보여줍니다.

2. 인프라 성장 (복합적 영향)

개요: Coinbase의 레이어 2 솔루션인 Base는 11월 6일 스타트업 액셀러레이터 50개 최종 후보를 선정했으며, Uniswap이 파트너로 참여했습니다. 또한 Sprinter는 Uniswap Ventures의 지원을 받아 크로스체인 스왑 개선을 위해 520만 달러를 모금했습니다.

의미: 이로써 Uniswap의 활용 범위가 여러 체인으로 확대되고 있지만, 10월에 1.2조 달러 DEX 거래량을 기록한 Hyperliquid 같은 경쟁자도 존재합니다. UNI의 24시간 거래량(2억 800만 달러)은 2025년 최고치 대비 약 75% 감소해 단기 투기 열기는 다소 약한 상태입니다.

3. 기술적 반등 (중립적 영향)

개요: UNI의 14일 RSI가 33.77로 과매도 구간에 진입했고, MACD 지표도 90일 동안 52% 하락 후 수렴 조짐을 보이고 있습니다. 가격은 61.8% 피보나치 되돌림 지점인 5.05달러에서 반등했습니다.

의미: 단기 매수세가 유입될 수 있으나, UNI 가격은 여전히 주요 이동평균선(7일 SMA: 5.48달러, 200일 SMA: 7.85달러) 아래에 머물러 있습니다. 저항선은 50% 피보나치 수준인 5.72달러 부근에 위치해 있습니다.

결론

UNI의 가격 상승은 규제 낙관론, 생태계 성장, 기술적 요인이 복합적으로 작용한 결과입니다. 그러나 전체 암호화폐 시장의 불안 지수(21/100)와 UNI의 최근 60일간 -42% 하락 추세를 고려할 때 신중한 접근이 필요합니다.
중요 관전 포인트: UNI가 5.42달러 이상을 유지하며 일일 거래량 2억 5천만 달러를 지속적으로 확보할 수 있을지 주목해야 합니다.

UNI 가격에 영향을 미칠 수 있는 요소는 무엇인가요?

요약

UNI는 프로토콜 업그레이드와 토크노믹스 불확실성 사이에서 균형을 잡고 있습니다.

거버넌스 수수료 전환 – 월 약 9천만 달러 수익 분배 가능성으로 수요 증가 기대 (혼재된 영향)
v4 도입 – 맞춤형 기능과 가스 비용 절감으로 유동성 유입 예상 (긍정적 영향)
규제 리스크 – EPAA의 로비에도 SEC의 지속적인 감시 (부정적 영향)

상세 분석

1. 프로토콜 수익 재분배 (혼재된 영향)

개요:
제안된 DUNA 거버넌스 프레임워크(Uniswap Governance)는 UNI의 “수수료 전환(fee switch)” 기능을 활성화할 수 있습니다. 이 기능은 스왑 수수료의 0.05%~0.25%를 토큰 보유자에게 분배하는 것으로, 일 거래량 10억 5천만 달러를 기준으로 월 약 9천만 달러의 수익을 창출할 수 있습니다. 다만, DAO 승인과 SEC의 법적 조사 위험이 남아 있습니다.

의미:
수수료 공유는 UNI의 가치 제안을 근본적으로 바꿀 수 있지만, Uniswap 재단이 DUNI 관련 법적 분쟁에 대비해 1,650만 달러의 법률비용을 준비한 점은 규제 리스크가 장기화될 수 있음을 시사합니다. 2020년부터 제안된 이 기능은 아직도 승인되지 않아 단기적인 긍정 효과는 제한적입니다.

2. v4 업그레이드 도입 (긍정적 영향)

개요:
Uniswap v4는 맞춤형 유동성 풀을 위한 “hooks” 기능을 도입하고, 싱글톤 계약을 통해 풀 생성 비용을 99% 절감합니다(Blockworks Research). 현재 800명 이상의 개발자가 v4를 기반으로 작업 중이며, 4,500만 달러가 유동성 인센티브에 할당되어 있습니다.

의미:
v4가 현재 Uniswap의 60억 달러 TVL(총 잠긴 가치)의 30%만 차지해도 거래량 증가를 견인할 수 있습니다. 다만, Hyperliquid(10월 거래량 1.2조 달러) 같은 경쟁자가 마진을 위협할 수 있습니다.

3. 규제 리스크 (부정적 영향)

개요:
SEC는 2025년 2월 Uniswap 조사를 종료했지만 기소는 하지 않았고, UNI는 여전히 규제 불확실성에 놓여 있습니다. Ethereum Protocol Advocacy Alliance(EPAA)가 명확한 규제 지침을 위해 로비 중이나, EU의 MiCA 규제는 스테이블코인과 크로스체인 확장에 제약을 줄 수 있습니다.

의미:
UNI는 증권성 논란에 취약하며, 최근 90일간 51% 하락은 이러한 불확실성을 반영합니다. 수수료 전환 기능이 활성화되기 전까지는 규제 위험이 계속 부담으로 작용할 것입니다.

결론

UNI의 향후 방향은 v4 도입 성공과 규제 환경 극복에 달려 있습니다. 수수료 전환은 가장 강력한 상승 촉매지만, 법적·정책적 승리가 필요합니다. 11월 19일 EPAA 정책 업데이트를 주목하세요. 긍정적 결과는 $7.22 피보나치 저항선 재도전의 신호가 될 수 있습니다.

기관 자금이 Mellow의 Core Vaults를 통해 고래 매도 압력을 상쇄할 수 있을까요?

UNI에 대해 뭐라고 말하나요?

Uniswap 커뮤니티는 낙관적인 차트 분석가들과 신중한 기대를 품은 거버넌스 변화 관찰자들로 나뉘어 있습니다. 현재 주요 이슈는 다음과 같습니다:

큰 투자자(고래)의 움직임과 저항선 돌파가 상승 가능성을 시사합니다.
DUNI 제안을 통한 법적 명확성이 신중한 낙관론을 자극합니다.
기술적 분석가들 사이에서 $11.50 지지선의 중요성에 대한 논쟁이 이어지고 있습니다.

상세 분석

1. @MOEW_Agent: DeFi 시장 지배력에 낙관적 🚀

"Uniswap은 여전히 DeFi의 핵심입니다... 이더리움, Base, 폴리곤에서 AI 기반 스왑 기능이 접근성을 높이고 있습니다."
– @MOEW_Agent (5.3K 팔로워 · 7.4K 노출 · 2025-07-18 12:33 UTC)
원문 보기
의미: UNI의 활용도가 확장되면서 긍정적이지만, PancakeSwap 같은 경쟁자도 존재해 주의가 필요합니다.

2. @gemxbt_agent: $9.94 지지선 주목 🧐

"UNI가 $9.94 근처에서 횡보 중입니다... RSI 회복과 MACD 교차는 거래량 증가 시 상승 반전을 암시합니다."
– @gemxbt_agent (46.5K 팔로워 · 184K 노출 · 2025-08-27 14:01 UTC)
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의미: 중립에서 긍정적 신호이나, $9.94 지지선이 무너지면 10~15% 하락해 $8.80까지 떨어질 위험이 있습니다.

3. CoinMarketCap 게시물: 고래 활동이 추측을 부추김 🐋

"2,500만 달러 규모 고래 출금과 지갑 활동 증가가 매집 신호입니다... UNI가 주요 저항선을 돌파했습니다."
– 익명 분석가 (2.5K 좋아요 · 2025-07-15 22:54 UTC)
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의미: 지속된다면 긍정적이지만, 고래들이 상승 구간에서 매도할 가능성도 있어 $12 이상 움직임을 주시해야 합니다.

4. Uniswap 재단: DUNI 제안으로 논쟁 촉발 🏛️

2025년 8월, 와이오밍 기반 비영리 단체(DUNI) 설립 제안이 나왔으며, 이는 수수료 공유 활성화와 규제 위험 감소를 목표로 합니다.
의미: 장기적으로는 수수료 수익 증가로 긍정적이나, DAO 승인 지연 시 단기적으로는 부정적 영향을 받을 수 있습니다.

5. @johnmorganFL: 프랙탈 분석으로 100% 상승 기대 📈

"UNI 가격 움직임이 2023년 패턴과 유사합니다... $12 돌파 시 2026년까지 $24 목표가 가능합니다."
– @johnmorganFL (35.2K 팔로워 · 551K 노출 · 2025-08-09 14:34 UTC)
원문 보기
의미: 과거 패턴이 미래를 보장하지는 않지만, 기술적 매수세가 $11 부근에서 집중되고 있습니다.

결론

UNI에 대한 의견은 혼재되어 있습니다. 기술적 상승 신호와 규제 불확실성이 공존하는 상황입니다. 고래 움직임과 DUNI 제안은 상승 가능성을 보여주지만, 전체 시장 분위기와 비트코인(59.8% 점유율)의 영향도 무시할 수 없습니다. $11.50 지지선과 DUNI DAO 투표 결과를 주의 깊게 관찰해야 하며, 이 두 요소가 2026년 UNI의 방향성을 결정할 것입니다.

UNI에 관한 최신 소식은 무엇인가요?

요약

Uniswap은 규제 도전에 대응하기 위해 새로운 협력 관계를 맺으며 DeFi 생태계를 확장하고 있습니다. 최신 소식은 다음과 같습니다:

규제 연합 결성 (2025년 11월 6일) – 주요 이더리움 프로토콜들이 온체인 정책을 지지하기 위해 힘을 모았습니다.
Sprinter, 520만 달러 시드 투자 유치 (2025년 11월 7일) – Uniswap Labs Ventures가 크로스체인 유동성 스타트업에 투자했습니다.
Mellow, Core Vaults 출시 (2025년 11월 6일) – 기관 투자자용 전략에 Uniswap 유동성을 통합하는 인프라를 선보였습니다.

상세 내용

1. 규제 연합 결성 (2025년 11월 6일)

개요
Aave Labs, Uniswap Foundation, Lido 등 이더리움 주요 프로젝트들이 Ethereum Protocol Advocacy Alliance(EPAA)를 출범시켰습니다. 이 연합은 중앙화된 기관들이 암호화폐 정책에 미치는 영향을 견제하고, 분산형 프로토콜의 기술적 특성을 규제 당국에 알리며 개발자 친화적인 정책 환경을 조성하는 것을 목표로 합니다.

의미
이 소식은 UNI에 중립적에서 긍정적인 영향을 줄 수 있습니다. 협력된 정책 옹호 활동은 DeFi 프로토콜에 대한 규제 위험을 줄이는 데 도움이 될 수 있기 때문입니다. 다만, 현재 이 연합은 로비 자금이 없어 즉각적인 영향력은 제한적입니다. (CoinMarketCap)

2. Sprinter, 520만 달러 시드 투자 유치 (2025년 11월 7일)

개요
크로스체인 유동성 인프라를 구축하는 Sprinter가 Robot Ventures 주도로 투자금을 확보했으며, Uniswap Labs Ventures도 참여했습니다. Sprinter는 시장 조성자들이 담보 요구를 줄일 수 있도록 돕는 “서비스형 문제 해결” 플랫폼을 제공하며, Sprinter Stash 같은 제품을 선보이고 있습니다.

의미
UNI 생태계에 긍정적입니다. Sprinter의 도구들은 Uniswap 유동성 공급자들의 자본 효율성을 높이고, 기관 투자자들의 참여를 유도할 수 있습니다. 또한, 곧 출시될 SPRINT 토큰은 UNI 거버넌스와 시너지를 낼 가능성도 있습니다. (Yahoo Finance)

3. Mellow, Core Vaults 출시 (2025년 11월 6일)

개요
Mellow는 기관 투자자들이 Uniswap 유동성과 중앙화 거래소(CEX)를 결합한 자동화 전략을 실행할 수 있는 모듈형 인프라인 Core Vaults를 공개했습니다. 대표적인 stETH Vault는 Uniswap, Aave, Ethena를 통해 자금을 운용합니다.

의미
UNI에 긍정적입니다. 기관 투자자의 참여가 늘어나면 총예치금(TVL)과 거래량 안정에 도움이 될 수 있습니다. 다만, 중앙화 거래소와의 연계는 Uniswap의 분산화 이미지를 약화시킬 우려가 있습니다. (CryptoPotato)

결론

Uniswap은 규제 대응과 생태계 도구 개발에 집중하며, 기관 투자 확대와 분산화 가치를 균형 있게 추구하고 있습니다. EPAA가 정책 리스크를 완화하는 동안, Sprinter와 Mellow 같은 벤처는 유동성 활용도를 높이고 있습니다. 이러한 움직임이 DeFi가 직면한 거시적 어려움 속에서 UNI의 연간 51% 가격 하락을 반전시킬 수 있을지 주목됩니다.

UNI의 발전에 대해 어떤 전망이 있나요?

요약

Uniswap의 개발은 다음과 같은 주요 단계로 진행되고 있습니다:

Uniswap v4 멀티체인 확장 (2025–2026년) – Solana와 신규 L2를 포함해 10개 이상의 블록체인에 배포 확대.
Unichain 생태계 성장 (2026년 1분기) – 검증자 인센티브 제공과 Uniswap 고유 L2의 TVL(총예치금) 증가 추진.
스마트 월렛 기능 출시 (진행 중) – EIP-7702 통합을 통한 가스비 후원 및 체인 간 스왑 지원.
동적 수수료 거버넌스 투표 (2026년 상반기) – v4 풀에 프로토콜 수수료 활성화 제안.

상세 내용

1. Uniswap v4 멀티체인 확장 (2025–2026년)

개요:
Uniswap v4는 2025년부터 Ethereum, Celo, BNB 체인에서 운영 중이며, 앞으로 Solana와 Scroll, Manta 같은 추가 L2 네트워크로 확장할 계획입니다. “hooks” 아키텍처를 통해 개발자들이 TWAMM 주문이나 MEV 방지 풀 같은 맞춤형 AMM(자동화된 시장 조성자) 로직을 만들 수 있습니다. 싱글턴 계약 설계 덕분에 v3 대비 풀 생성 비용이 99% 절감됩니다 (Blockworks Research).

의미:
이는 UNI에 긍정적입니다. 멀티체인 확장은 특히 Solana처럼 거래가 활발한 네트워크에서 거래량 증가를 기대할 수 있기 때문입니다. 다만, 여러 체인에 분산된 유동성은 수수료 수익 효율성을 떨어뜨릴 위험도 있습니다.

2. Unichain 생태계 성장 (2026년 1분기)

개요:
Unichain은 Uniswap의 Ethereum 기반 L2로 스왑 최적화에 집중하며, 6개 이상의 프로토콜을 유치하고 검증자에게 체인 수익의 65%를 인센티브로 제공합니다. 목표는 5천만 달러 이상의 TVL 달성과 v4 hooks를 활용한 체인 간 유동성 통합입니다 (Governance Proposal).

의미:
UNI에 중립적인 영향입니다. 성공 여부는 Arbitrum 같은 기존 L2와의 경쟁력에 달려 있습니다. 수익 공유는 검증자 유인책이 될 수 있으나, 재무 자원 과다 사용에 대한 우려로 일부 대표자들의 반대가 예상됩니다.

3. 스마트 월렛 기능 출시 (진행 중)

개요:
Pectra 업그레이드 이후 Uniswap Wallet은 승인과 거래를 한 번에 처리해 원클릭 스왑을 지원합니다. 앞으로는 모든 토큰으로 가스비를 지불하거나 후원받는 기능이 추가되어 사용자 이탈률을 40% 줄이는 것을 목표로 합니다 (Uniswap Blog).

의미:
UNI에 긍정적입니다. 사용 편의성이 크게 개선되어 수백만 명의 신규 사용자를 유입할 수 있기 때문입니다. 다만, Ethereum의 EIP 도입 속도와 스마트 계약 보안 취약점이 위험 요소입니다.

4. 동적 수수료 거버넌스 투표 (2026년 상반기)

개요:
거버넌스 제안으로 v4 풀에 0.05~1%의 프로토콜 수수료를 도입하는 안이 논의 중입니다. 이는 UNI 보유자가 프로토콜 수익을 직접 얻는 첫 사례가 될 것입니다 (Uniswap v4 Docs).

의미:
통과 시 매우 긍정적입니다. UNI의 가치 상승 메커니즘이 만들어지기 때문입니다. 다만, 수수료가 너무 높으면 유동성이 수수료 없는 포크로 이동할 위험도 있습니다.

결론

Uniswap의 로드맵은 기술 혁신(v4 hooks, Unichain)과 사용자 성장(스마트 월렛), 토크노믹스 실험(수수료 활성화)을 균형 있게 추진하고 있습니다. 핵심 질문은 거버넌스가 멀티체인 환경에서 유동성 분산 없이 이해관계를 잘 조율할 수 있느냐입니다. 앞으로 UNI 보유자의 투표 참여와 v4 hooks 채택률(2026년까지 30% 이상 목표)을 주목해야 합니다.

UNI 코드베이스에는 어떤 업데이트가 있나요?

요약

Uniswap v4는 최근 코드 업데이트에서 보안 강화와 효율성 향상을 중심으로 큰 변화를 이루고 있습니다.

훅(Hooks) 및 맞춤화 (2025년 1월) – 맞춤형 유동성 풀과 스왑을 위한 모듈형 플러그인 도입.
싱글턴 아키텍처 (2025년 1월) – 통합 계약 설계로 풀 생성 비용 99% 절감.
1,550만 달러 규모 버그 바운티 (2025년 6월) – v4 핵심 계약 보안을 위한 역대 최대 규모 보상 프로그램.

상세 내용

1. 훅(Hooks) 및 맞춤화 (2025년 1월)

개요: 훅은 개발자가 스왑이나 유동성 변경 같은 풀의 생명주기에 맞춰 로직을 삽입할 수 있게 해줍니다. 이를 통해 동적 수수료 설정이나 제한 주문 같은 기능 구현이 가능합니다.

Uniswap v4의 훅은 프로그래밍 가능한 플러그인 역할을 하여, 핵심 프로토콜 코드를 다시 작성하지 않고도 맞춤형 자동화 마켓 메이커(AMM) 설계가 가능합니다. 현재 150개 이상의 훅이 배포되어 있으며, 자동 복리 LP 수수료 적립이나 MEV(최대 채굴자 이익) 방지 스왑 같은 도구도 포함되어 있습니다.

의미: 이는 UNI에 긍정적입니다. 기관 투자 전략 등 다양한 디파이(DeFi) 활용 사례가 확대되면서 Uniswap이 유동성 중심지 역할을 계속 유지할 수 있기 때문입니다. 개발자들은 거래량 분산 없이 혁신을 추구할 수 있습니다.
(출처)

2. 싱글턴 아키텍처 (2025년 1월)

개요: 모든 유동성 풀이 하나의 계약 안에 존재하게 되어, 다중 경로 스왑과 풀 생성 시 가스 비용이 크게 줄어듭니다.

싱글턴 설계는 개별 풀 계약을 통합 시스템으로 대체하여, 신규 풀 생성 시 이더리움 가스 비용을 99% 절감합니다. 또한 EIP-1153 기반 플래시 회계 기능으로 거래 시 잔액 변동을 상쇄해 효율성을 높였습니다.

의미: 수수료가 낮아지면서 소규모 거래자와 유동성 공급자(LP)에게 더 접근성이 좋아지고, 프로토콜 사용량과 수수료 수익 증가가 기대됩니다.
(출처)

3. 1,550만 달러 규모 버그 바운티 (2025년 6월)

개요: v4 핵심 계약의 취약점을 찾기 위한 지속적인 보상 프로그램으로, 이전 9차례의 감사와 연계되어 있습니다.

2,350만 달러 규모의 보안 대회 이후 시작된 이 프로그램은 500명 이상의 참가자가 참여해 화이트 해커들이 코드를 철저히 점검하도록 장려합니다. v4 출시 이후 심각한 버그는 발견되지 않았습니다.

의미: 단기적으로 UNI 가격에 큰 영향은 없지만, 장기적으로는 Uniswap이 디파이에서 가장 안전한 탈중앙화 거래소(DEX)라는 신뢰를 강화하는 긍정적 신호입니다.
(출처)

결론

Uniswap v4의 코드베이스 변화는 프로토콜을 정적인 AMM에서 개발자 맞춤형 디파이 기본 요소로 전환하며, 유연성과 비용 효율성을 우선시합니다. UNI 가격은 연간 -52% 하락세를 보이고 있지만, 이번 업그레이드는 고급 거래 수요를 흡수할 수 있는 기반을 마련합니다. 훅 기반 혁신이 UNI 토크노믹스에 대한 우려를 상쇄할 수 있을지 주목됩니다.