Aerodrome Finance | Trading Non Stop

Apa itu AERO?

TLDR

Aerodrome Finance (AERO) adalah platform pertukaran terdesentralisasi (DEX) dan pusat likuiditas di jaringan Base milik Coinbase, yang dirancang untuk mengoptimalkan pertukaran token, memberikan insentif bagi penyedia likuiditas, serta memungkinkan tata kelola yang dipimpin oleh komunitas.

Mesin Likuiditas Utama: Berfungsi sebagai DEX utama di Base, memfasilitasi perdagangan yang efisien dan mengumpulkan likuiditas untuk ekosistem.
Tata Kelola Vote-Lock: Pemegang AERO mengunci token mereka untuk mendapatkan kekuatan suara (veAERO) dan memperoleh biaya, sehingga insentifnya sejalan dengan pertumbuhan jangka panjang.
Mengadopsi Teknologi Velodrome V2: Menggabungkan biaya rendah, kumpulan likuiditas yang mengoptimalkan diri sendiri, dan insentif yang dapat disesuaikan untuk protokol.

Penjelasan Mendalam

1. Tujuan & Nilai yang Ditawarkan

Aerodrome berperan sebagai tulang punggung likuiditas di Base, mengatasi pasar yang terfragmentasi dengan mengonsentrasikan aktivitas perdagangan dan likuiditas. Pengguna dapat menukar token dengan mudah, sementara protokol dapat memulai likuiditas melalui emisi token. Dengan mendistribusikan 100% biaya perdagangan kepada pemegang veAERO, Aerodrome menciptakan siklus berkelanjutan di mana penyedia likuiditas mendapatkan imbalan dan pemilih dapat memengaruhi arah protokol.

2. Teknologi & Tokenomik

Dibangun berdasarkan kode Velodrome V2, Aerodrome menggunakan model automated market maker (AMM) dengan kumpulan likuiditas yang terkonsentrasi. Inovasi utamanya meliputi:

Kumpulan Likuiditas yang Mengoptimalkan Diri Sendiri: Secara otomatis menyesuaikan biaya dan insentif berdasarkan permintaan pasar.
Posisi Terkunci: Pengguna mengunci AERO untuk mendapatkan NFT veAERO, yang meningkatkan kekuatan tata kelola dan memberikan bagian dari pendapatan protokol.
Pengaturan Emisi: Kumpulan likuiditas bersaing setiap minggu untuk mendapatkan emisi AERO, yang diputuskan oleh pemegang suara veAERO.

Token AERO memiliki pasokan maksimum 1,8 miliar, dengan emisi yang didistribusikan kepada penyedia likuiditas. Lebih dari 150 juta token dikunci secara programatik melalui pembelian kembali untuk mengurangi pasokan yang beredar.

3. Peran dalam Ekosistem

Aerodrome menjadi bagian penting dalam pertumbuhan DeFi di Base, dengan kumpulan likuiditas utama seperti $ETH/$USDC dan bekerja sama dengan proyek-proyek seperti Coinbase dan Zora. Fitur Aero Launch memudahkan pembuatan kumpulan likuiditas untuk token baru, sementara integrasi seperti DEX dalam aplikasi Coinbase memperluas aksesibilitas. Pendapatan protokol tahunan yang mencapai lebih dari $260 juta menunjukkan dampak ekonominya.

Kesimpulan

Aerodrome Finance adalah pusat likuiditas di Base yang menggabungkan tata kelola terdesentralisasi dengan perdagangan yang efisien secara modal. Model veAERO dan posisi strategisnya dalam ekosistem Coinbase menjadikannya komponen penting dalam dunia DeFi. Pertanyaannya, apakah struktur insentif Aerodrome dapat mendukung pertumbuhan seiring dengan berkembangnya Base?